Финансовый анализ – 11 задач
Количество страниц: 30
Графические материалы: рисунки и таблицы
Кол-во источников литературы: нет
Анализ показателей структуры капитала и финансовой
устойчивости и движения денежных средств
Задача 1.
Используя приведенные данные рассчитать показатели, характеризующие структуру капитала и обеспеченность активов источниками финансирования. Весь краткосрочный кредит был направлен на приобретение запасов сырья и увеличение задела незавершенного производства. На начало года сомнительная дебиторская задолженность составляла – 362 тыс. руб. (на конец года она была погашена), кредиторская задолженность, не погашенная в срок, на конец года равна 218 тыс. руб.
(тыс. руб.)
Актив | н.г. | к.г. | Пассив | н.г. | к.г. |
Основные средства | 5000 | 4500 | Уставный капитал | 1500 | 1500 |
Долгосрочные финансовые вложения | 600 | 600 | Добавочный капитал | 1800 | 1800 |
Итого внеоборотные активы | 5600 | 5100 | Резервный капитал | 70 | 70 |
Производственные запасы, в том числе | 2800 | 2788 | Нераспределенная прибыль отчетного года | х | 100 |
сырье и материалы | 1300 | 1408 | Нераспределенная прибыль прошлых лет | 650 | 390 |
незавершенное производство | 600 | 720 | Итого капитал и резервы | 4020 | 3860 |
готовая продукция | 900 | 660 | Долгосрочные обязательства | 1900 | 1900 |
Дебиторская задолженность | 1168 | 1400 | Краткосрочный кредит | 980 | 400 |
Денежные средства | 32 | 12 | Кредиторская задолженность, в том числе
поставщикам |
2700
2200 |
3140
2600 |
Итого оборотные активы | 4000 | 4200 | перед бюджетом | 420 | 455 |
Баланс |
9600 | 9300 | перед персоналом | 80 | 85 |
Итого краткосрочные обязательства | 3680 | 3540 | |||
Баланс | 9600 | 9300 |
Решение:
Задача 2.
Сравнить прогнозируемые значения показателей по трем вариантам инвестирования капитала, используя трехфакторную модель рентабельности собственного капитала и модель зависимости рентабельности собственного капитала от величины дохода до выплаты процентов и налогов (прибыли от продаж) и расходов по обслуживанию долга:
Показатели по вариантам | 1 | 2 | 3 |
Собственный капитал, тыс. руб. | 500 | 500 | 500 |
Долгосрочный кредит, тыс. руб. | 500 | 600 | 800 |
Ставка процента по кредиту, % | 20 | 20 | 21 |
Объем продаж, тыс. руб. | 2000 | 2250 | 3000 |
Прибыль от продаж, тыс. руб. | 320 | 360 | 420 |
Ставка налога на прибыль, % | 30 | 30 | 30 |
Решение:
Задача 3.
По данным задачи №2 рассчитать темпы роста показателей и проанализировать соотношение темпов роста авансированного капитала, объема продаж и чистой прибыли, рассматривая приведенную информацию как данные за три смежных года.
Решение:
[…..]
Задача 4.
Определить изменение рентабельности собственного капитала по вариантам. Оценить риск, обусловленный повышением доли заемных средств. Расходы по обслуживанию долга уменьшают прибыль до налогообложения. Выбрать наиболее рациональную структуру источников финансирования проекта:
(тыс. руб.)
Показатели | Варианты | |||||
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | |
1. Собственный капитал | 2000 | 1200 | 1000 | 800 | 400 | 200 |
2. Долгосрочный кредит | 0 | 800 | 1000 | 1200 | 1600 | 1800 |
3. Ставка по кредиту, % (r) | 0 | 20 | 20 | 20 | 30 | 32 |
4. Налог на прибыль, % (T) | 30 | 30 | 30 | 30 | 30 | 30 |
5. Прибыль от продаж | 640 | 640 | 640 | 640 | 640 | 640 |
6. Стоимость собственного капитала, % | 25 | 25 | 25 | 25 | 25 | 25 |
Результаты расчетов поместить в таблицу:
Показатели | Варианты | |||||
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | |
1. Доход до выплаты процентов и налога на прибыль, тыс. руб. | ||||||
2. Рентабельность активов, % | ||||||
3. Изменение рентабельности собственного капитала, % | х | |||||
4. Стоимость кредита, % [r*(1-T)*100] | х | |||||
5. Доля заемных средств, в долях единицы (d) | х | |||||
6. Средняя стоимость кредита [r*(1-T)*d*100] | х | |||||
7. Средняя стоимость собственного капитала | ||||||
8. Итого средневзвешенная стоимость капитала (п.6 + п.7) | ||||||
9. Расходы по обслуживанию долга, тыс. руб. | ||||||
10. Коэффициент покрытия расходов по обслуживанию долга (п.1 / п.9) | ||||||
11. Чистая прибыль, тыс. руб. |
Решение:
[…..]
Анализ движения денежных средств
Задача 5.
Торговая фирма, имея остаток денежных средств на начало периода в 300 тыс. руб., покупает и перепродает товар. Цена покупки данного товара составляет 20 руб. за единицу, цена продажи – 25 руб. за единицу товара. Закупая товар, фирма оплачивает его немедленно, а продажа осуществляется в кредит сроком на один день. Составить график поступлений и платежей фирмы по дням (условно принимается, что издержки обращения равны 0). Сравнить ежедневную прибыль и ежедневный остаток денежных средств.
Показатели: | Дни | ||||||
0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | |
Объем продаж, тыс. шт. | 10 | 15 | 19 | 21 | 23 | 24 | |
Объем продаж, тыс. руб. | |||||||
Объем закупок, тыс. руб. | |||||||
Прибыль, тыс. руб. | |||||||
Денежные поступления, тыс. руб. | |||||||
Платежи, тыс. руб. | |||||||
Остаток денежных средств, тыс. руб. | 300 |
Решение:
[…..]
Задача 6.
Объем закупок сырья составляет 120 тыс. руб., на начало и конец года соответственно остатки сырья равны 30 тыс. руб. и 20 тыс. руб.; остатки кредиторской задолженности поставщикам сырья – 40 тыс. руб. и 60 тыс. руб. Определить прямым и косвенным методом величину денежных расходов по оплате счетов поставщиков, используя синтетические счета бухгалтерского учета и балансовый метод.
Решение:
Задача 7.
Объем продаж составляет 210 тыс. руб., себестоимость выпущенной продукции – 160 тыс. руб., прибыль – 50 тыс. руб. На начало и конец года соответственно остатки дебиторской задолженности равны 20 тыс. руб. и 25 тыс. руб.; остатки готовой продукции на складе по себестоимости – 16 тыс. руб. и 21 тыс. руб. Определить прямым и косвенным методом величину полученных денежных средств от покупателей, используя синтетические счета бухгалтерского учета и балансовый метод.
Решение:
[…..]
Задача 8.
На основании хозяйственных операций составить отчет о движении денежных средств прямым и косвенным методом и показать, как изменился остаток денежных средств за рассматриваемый период.
Хозяйственные операции за период (тыс. руб.):
отгружена покупателю готовая продукция – 1200 (себестоимость продукции – 800);
поступила на расчетный счет выручка от реализации продукции – 1000;
возврат подотчетной суммы – 120;
оприходовано сырье, полученное от поставщиков – 450;
начислена заработная плата – 200;
списано сырье на производство – 150;
выпущена из производства готовая продукция – 480;
выплачена заработная плата – 220;
перечислен в бюджет налог на прибыль – 80;
отгружена покупателю готовая продукция – 650 (себестоимость отгруженной продукции – 400);
начислена амортизация основных средств – 100.
Решение:
Задача 9.
Компания «Бета» в течение года получила 5000 тыс. руб. прибыли. Определить, как изменился остаток денежных средств на счетах компании. В течение года было использовано 10000 тыс. руб. на покупку нового станка, налог на прибыль составляет 1500 тыс. руб. Объем запасов вырос за год с 6000 тыс. руб. до 8000 тыс. руб., дебиторской задолженности – с 4000 тыс. руб. до 4500 тыс. руб. Остаток кредиторской задолженности в конце года не изменился и составил 5300 тыс. руб. Амортизация начислена в сумме 4000 тыс. руб.
Решение:
[…..]
Задача 10.
Выполнить анализ движения денежных средств косвенным методом по приведенным данным. К концу отчетного года приобретено и введено в эксплуатацию оборудование на сумму 650 тыс. руб., реализовано основных средств (остаточная стоимость 20 тыс. руб.) на сумму – 20 тыс. руб. Начислен износ основных средств – 350 тыс. руб.
Баланс компании, тыс. руб.:
Баланс | На начало года | На конец года |
Основные средства | 2400 | 2680 |
Долгосрочные финансовые вложения | 340 | 340 |
Производственные запасы | 760 | 820 |
Дебиторская задолженность | 65 | 60 |
Краткосрочные финансовые вложения | 70 | 12 |
Денежные средства | 40 | 20 |
Итого актив | 3675 | 3932 |
Уставный капитал | 1200 | 1200 |
Резервный капитал | 140 | 150 |
Нераспределенная прибыль | 920 | 1300 |
Краткосрочный кредит | 720 | 540 |
Кредиторская задолженность | 695 | 742 |
Итого пассив | 3675 | 3932 |
Решение:
[…..]
Задача 11.
Составить баланс и определить объем продаж по следующим данным. Доля краткосрочных обязательств в капитализированной структуре источников бухгалтерского баланса составляет – 20%. Коэффициент быстрой ликвидности равен 0,8, коэффициент текущей ликвидности – 1,8, коэффициент оборачиваемости активов – 1,5. Средний срок погашения дебиторской задолженности составляет 36 дней (продажа всей продукции производится с отсрочкой платежа, число дней в году – 360). Прибыль до налогообложения равна 85000 тыс. руб., налог на прибыль – 20000 тыс. руб., дивиденды не выплачивались.
(тыс. руб.)
Актив | Пассив | ||
Основные средства | Уставный капитал | ||
Производственные запасы | Нераспределенная прибыль | ||
Дебиторская задолженность | Долгосрочные обязательства | 40000 | |
Денежные средства | Краткосрочные обязательства | ||
Активы | 250000 | Пассивы | ? |
Решение:
[…..]
При обращении ОБЯЗАТЕЛЬНО напишите индивидуальный номер работы – указан в самом верху.
— Щерб…ва Юлия
— Д.И.
Доброе утро!
Спасибо Вам огромное за Ваш профессионализм!
Защитилась на 5 😊
— Андрей К.
Добрый день) Курсовую работу защитил, все отлично) спасибо.
Скоро напишу Вам по дипломной работе. Там работа должна быть скоординирована с лабораторной работой у Анны Николаевны Жилкиной, ну вы знаете )
— Омельяненко Д.
Здравствуйте! Хотела бы выразить Вам и всей Вашей команде свою благодарность ! Защитила диплома прошла на отлично. Спасибо за проделанную работу!