Бизнес-планирование по заданию – финансовый план на три года, точка безубыточности инвестиций и тд

Исходные данные

Крупное промышленное предприятие создает дочернюю структуру (новое предприятие) и планирует выпускать на нем новый вид продукции, пользующийся спросом. Специалистами предприятия составлен бизнес-план по основным разделам (план производства, план маркетинга, юридический и организационный план).

Необходимо составить финансовый план предприятия (на 3 года), рассчитать безубыточный объем производства, основные показатели эффективности и финансовые показатели, сделать вывод о целесообразности вложения инвестиций в данный проект.

Исследования специалистов отдела маркетинга позволяют предположить, что объем производства соответствует объему реализации продукции, так как существует свободный сегмент рынка. Головное предприятие предоставляет помещение для цеха по производству новой продукции на условиях аренды.

Приобретается новое оборудование, оплата за которое осуществляется до начала производства. Амортизация начисляется линейным способом равномерно в течение всего срока службы оборудования. Ликвидационная стоимость составляет 2 % от первоначальной стоимости оборудования.

Для осуществления данного проекта используются собственные (средства учредителей) и заемные средства (банковский кредит). Причем, по договору с банком, возврат кредита осуществляется через определенный срок после начала производства, равно как возможна и отсрочка выплаты процентов.

Общие издержки состоят из их переменной и постоянной частей. К постоянным издержкам относят: заработную плату административных работников, амортизацию, аренду, рекламу, накладные расходы.

Предприятие, отгружая продукцию потребителям, предоставляет им коммерческий кредит, также как имеет отсрочку платежа за сырье и материалы.

Заработная плата, налог на прибыль (20%), возврат кредита и проценты по нему полностью выплачиваются в следующем месяце.

Исходные данные для расчетов:

Стоимость оборудования = 18 200 тыс. руб.

Начало производства – май.

Норма амортизации (годовая) = 9,0%.

• Цена за единицу продукции = 540 руб.
• Объем производства за месяц = 4 450 ед.
• Увеличение объема производства за 2-й год по отношению к базовому году = 25%.
• Увеличение объема производства за 3-й год и далее по отношению к базовому году = 35%.
• Стоимость сырья и материалов = 20 руб. на ед.
• Стоимость тепло- и электроэнергии = 58 руб. на ед.
• Сдельная заработная плата = 82 руб. за ед.
• Заработная плата администрации в месяц: 1-й год – 115 тыс. руб.;
  2-й год – 126 тыс. руб.; 3-й год – 134 тыс. руб.
• Аренда в месяц: 1-й год – 27 тыс. руб., 2-й год – 29 тыс. руб., 3-й год – 32 тыс. руб.
• Расходы на рекламу в месяц: 1-й год – 11 тыс. руб., 2-й год – 12 тыс. руб., 3-й год – 12 тыс. руб.
• Накладные расходы в месяц: 1-й год – 52 тыс. руб., 2-й год – 56 тыс. руб., 3-й год – 60 тыс. руб.
• Сумма собственных средств – 14 500 тыс. руб.
• Сумма заемных средств – 5 000 тыс. руб.
• Процент за кредит (годовая ставка) = 17,0%.
• Норма дисконта = 12,0%.
• Период, на который предоставляются заемные средства (с момента выплаты суммы долга) = 48 месяцев.
• Начало выплаты процентов за кредит = июнь.
• Начало выплаты основной суммы долга = сентябрь.
• Условия предоставления коммерческого кредита потребителям (% немедленной оплаты) = 70%.
• Условия оплаты сырья и материалов (% немедленной оплаты) = 80%.

График погашения кредита

Составляем график погашения кредита (табл. 1). Сумма кредита – 5 000 тыс. руб. Предприятие получает кредит до начала производства. Проценты по кредиту начинают выплачиваться с июня, а сумма основного долга – с сентября. Срок предоставления кредита – 48 месяцев (таким образом, кредит не будет выплачен в период, на который составляется финансовый план – 3 года). Предприятие в течение 4-х месяцев (май – август) не будет погашать основную сумму кредита, следовательно, выплата тела кредита предполагается в течение 44 (48-4) месяцев. Сумма ежемесячного погашения основного долга составляет:

Таблица 1 – График погашения кредита

[…..]